Доллар. Рођен у СССР-у
СССР је коначно „зелено“ претворио у глобалну резервну валуту, Русији је суђено да је врати на регионални ниво.
Изненадићете се, али смо ми родили зелено чудовиште примамљивог имена ДОЛАР. И ми смо били ти који смо изградили (па, или допринели томе) најглобалнију пирамиду која се зове Сједињене Америчке Државе.
О чему причам, питате се? Па, рећи ћу вам највећу отворену тајну 20. века.
Пре 70 година, јула 1944. године, у малом америчком граду Бретон Вудсу одржана је Међународна монетарно-финансијска конференција. Окупиле су се 44 државе (укључујући СССР) које су имале највећу тежину у светској економији. И основао Међународни монетарни фонд (ММФ) и придружену Међународну банку за обнову и развој (ИБРД).
И почели су да размишљају како да обнове светски економски систем. Енглеска је у рушевинама, њена фунта је сва у ратним позајмицама и кредитима. Француска је слична. Чизма совјетског војника куца на Немачку, а Швајцарска је превише заглибила у играма са нацистима.
Тада се испод стола појављује пројекат из САД. Ослањао се на златни стандард (фиксна цена за овај метал - 35 долара по трој унци). Тако је долар постао светска резервна валута. Проглашено је да национална валута Сједињених Држава није гора од злата. У чувеном Форт Ноксу до 1949. године било је ускладиштено 21,8 хиљада тона злата које је припадало Сједињеним Државама. Централне банке низа других европских земаља такође су радије чувале своје злато тамо. То је још 9,3 хиљаде тона, што је чинило око 75% светског злата. Трговање златом се одвијало само на међудржавном нивоу и само у доларима.
САД и западне земље су толико хтеле да СССР буде у њиховом тиму да су при уласку у фонд били спремни да направе јединствене изузетке за нас, а посебно да дозволе да се допринос у злату задржи у земљи, а не да се извози! Пре 1. децембра 1945. овај споразум је требало да буде ратификован. Али при уласку у организације морали смо да доставимо много података који карактеришу нашу економску ситуацију. И било је тешко. А ми прећутно нисмо ратификовали документа.
Американци су курс држали вештачки и кад год би цена злата почела да расте, натоварили су златом бомбардер Б-29 и послали га у Лондон, у Банку Енглеске, преко које су интервенисали.
Дакле, долар је постао резервна валута, али је остао „парохијалан”. Користиле су га централне банке када су плаћале злато, али је широко коришћено само у Сједињеним Државама.
Дошла је 1956. година. мађарски догађаји. СССР је, с правом страхујући од употребе санкција од стране Американаца и да би избегао блокаду средстава на рачунима америчких банака, одлучио да их пресели у Европу. Валута је стављена на рачуне Московске народне банке у Лондону. (Моснарбанка, као енглеско правно лице, није била предмет санкција против СССР-а.) Моснарбанка је 28. фебруара 1957. године преко Лондонске трговачке банке издала кредит од 800 хиљада долара. Овај безначајни износ у доларима био је први пут да је узет и откупљен изван америчког банкарског система.
Део валуте Моснарбанка је послала другој совјетској страној банци – париској Еуробанци, која је имала телекс адресу „Еуробанк”. А долари које је Еуробанка пласирала на финансијско тржиште Европе прво су се звали Еуробанк долари, а затим су почели да се зову кратко – евродолари.
Банкари су одмах увидели предности новца ван домашаја америчких Федералних резерви, а тржиште евродолара почело је нагло да расте. Убрзо су се и амерички финансијери активно укључили у операције са евродоларима, што је доносило више прихода. Након што су у организацију кретања долара широм света укључене и офшор банке, евродолар је коначно прешао било каква ограничења.
Речено је да ће се ово тржиште ипак формирати. То је тако, као и, наравно, чињеница да би Америка пре или касније била откривена. Али у сваком случају постоји Колумбо. И испоставило се да је СССР.
Године 1964. износ долара изван Сједињених Држава био је једнак износу америчких златних резерви. Систем је био разбијен. А 1965. године француски председник Шарл де Гол захтевао је да се долари које је акумулирала француска централна банка размене за злато. Америчка влада је то раније радила ригорозно. У замену за 750 милиона долара Француска је добила 825 тона злата. Французи су себи оставили доларске резерве само на нивоу „радних биланса“. После Француске, Немачка, Канада, Јапан и друге земље изразиле су жељу да размене доларе за злато. Све ово очигледно није ојачало долар. Као резултат тога, америчке златне резерве су се за кратко време преполовиле и крајем 60-их година износиле су 8,6 хиљада тона. Тада су стандард и обавезно право замене долара за жути метал делимично морали да буду напуштени. . 1968. године тржиште злата је подељено. Државним монетарним властима је било дозвољено да тргују између себе само по некадашњој, званичној цени злата, док је куповина и продаја на слободним тржиштима била забрањена, осим продаје нове производње од стране земаља произвођача злата. Приватна тржишта би сада могла слободније да раде.
У мају 1971. немачка централна банка, Бундесбанка, објавила је да престаје да мења доларе за марке. 6. маја 1971. затворена су девизна тржишта Немачке, Холандије, Белгије, Аустрије и Швајцарске. Када су поново отворени, Француска је грађанима забранила све валутне трансакције, дозвољавајући им да их обављају само преко Банке Француске, а Немачка је најавила прекид свих односа бренда са било којом другом валутом.
САД су биле принуђене два пута (1971. и 1973. године) да смање садржај злата у долару, односно, у ствари, обезвређују га. У августу 1971. администрација председника Р. Никсона укинула је конверзију долара у злато по званичном курсу. Бретонвудски споразум је мртав.
Испоставило се да није безбедно имати посла са доларом. Сваки окружни суд у САД може да се умеша у геополитику и да упадне у ваше рачуне. И не само у америчким банкама. Све трансакције у доларима пролазе кроз амерички банкарски систем и, стога, могу бити блокиране. Чак и ако извршите уплату из града Сарапула у град Сердобск.
Долари који су припадали СССР-у су више пута хапшени. И стога би се чинило да би у овом случају операцију повлачења Русије из доларске зоне требало спровести брзо, као довођење љубазних људи у Симферопољ.
Али данас је долар средство међународне трговине, неопходно је да земље продају своју робу и купују другу. Наша земља продаје све сировине за доларе или евре, док су купци руске нафте и гаса принуђени да их купују. Када ћемо сами да купимо нешто у другим земљама (опрему у Немачкој, јабуке у Кини, грађевинаре у Украјини), окрећемо се доларима. А за коришћење свог новца, САД увек имају гешефт – на крају крајева, оне заправо добијају огромне бескаматне дугорочне кредите.
Пошто су се добро сместили, Американци можда неће много размишљати и, практично без страха од инфлације, пуштају у оптицај све нове партије необезбеђених хартија.
Поред тога, током 1990-их и 2000-их, Руси су постали највећи светски власници готовинских долара (не рачунајући Сједињене Државе). Почетком 2000. године више од 40% готовинских долара извезених из САД и више од 10% укупних долара у оптицају (укључујући готовину у САД) налазило се у Русији. Називали су различите износе - од 40 до 100 милијарди долара. Долар је чинио око 80% вредности целокупне новчане масе у Русији.
До маја 2010. обим готовинске стране валуте у оптицају (првенствено америчких долара и евра) није се много смањио и износио је приближно 40-45 милијарди америчких долара, али је то већ било само 20-22% укупне готовине. До сада се велики број кредита издавао у доларима, Руси такође држе многе депозите у страној валути.
Прво што пада на памет: ако желимо да се заштитимо, ово је максимално ограничење циркулације готовинског долара, прелазак банака у рад са становништвом искључиво на рубље.
Важна иницијатива је стварање сопственог система платних картица, наравно, ако се његовим организаторима не пружи прилика да пројекат претворе у пилану. У Русији постоје и два практично подједнако ефикасна система за међубанкарска плаћања: Централна банка и Сбербанка, тако да прелазак на њих практично неће захтевати додатна капитална улагања.
Морамо бити спремни на могуће искључење руских банака из веома погодног међубанкарског система за пренос информација и плаћање СВИФТ. Иако је реч о међународном систему, али технологија је патентирана у САД, након догађаја од 11. септембра 2001. године, ЦИА и Министарство финансија САД добили су потпун приступ његовим информацијама, наравно, у најбољој намери. Штавише, постојао је преседан – пре две године планирано је да се иранским банкама забрани да обављају послове помоћу овог електронског система. Да, и постоји СВИФТ центар у Белгији, сумњиво близу седишта НАТО-а.
Шта може да чека Русију? Можда замрзавање њених златних и девизних резерви. Састоје се од депозита у страним банкама, хартија од вредности трезора и злата у облику стандардних полуга. Хвала Богу, совјетска влада 1944. није послала своје злато у Форт Нокс, а оно није доступно за санкције. За разлику, иначе, од немачког. Немачка, као земља која је изгубила значајан део златних резерви, ставила га је у САД и сада има озбиљних проблема са његовим располагањем.
Од 1. фебруара 2014. године ниво међународних резерви Русије износио је 498,9 милијарди долара.Удео злата у њој је 2004. године износио 4,9%, последњих година је порастао на 8,4%. Земље ЕУ имају око 50%.
До недавно, Русија је држала 138,6 милијарди долара резерви у обвезницама трезора које је емитовао Фед, што је зарадило нешто више од 2%. Али почетком марта смо се ослободили ових хартија од вредности од 104 милијарде долара. Ово је мање од 1% укупног обима америчких трезора, али раније није било таквих преседана. Још није јасно да ли су ове хартије од вредности продате или премештене у други депозитар далеко од америчких регулатора, али ипак... Кажу и да су од тих ослобођених средстава откупљене акције једног броја руских стратешких предузећа које су појефтиниле. То би било добро вести.
У сваком случају, време је да размислите о питању како да обезбедите своје резерве, гром је ударио. Пре Првог светског рата, Државна банка Руске империје успела је да повуче своје девизне депозите из немачких банака. Да, ево најбогатији руски милијардер Алишер Усманов недавно је повукао своје стране инвестиције ван опасности.
Једно од главних достигнућа долара била је његова трансформација почетком 1970-их у валуту у којој се обављају обрачуни у трговини нафтом. Сједињене Државе су тада обезбедиле огроман профит једноставним штампањем долара, а потражња је нагло порасла 1973. са порастом цене нафте. Ово је толико профитабилан посао да чим су Ирак и Либија покушали да почну да тргују нафтом не за доларе, па онда знате... А сада је и Русија објавила да ће куповати 500 хиљада барела нафте дневно од Ирана у замену за испоруку робе, заобилазећи обрачун у доларима.
Сада би важан циљ Русије требало да буде пренос свих уговора о трговини сировинама за рубље. Нека се купци обрате руским банкама или Московској берзи за куповину руске валуте. Следећи задатак, до сада тешко изводљив, јесте укључивање у процес размене нафте. Чињеница је да удео трансакција са набавком нафте и нафтних деривата чини само 1-2% од укупног броја трансакција извршених на таквој берзи. Све остало су операције са виртуелном нафтом. Овде раде трговци нафтом и берзански шпекуланти. Три велике светске берзе раде нон-стоп, а ми, као и други велики произвођачи нафте, имамо мали или никакав утицај на овај процес.
Кажу да не треба бацати камење у кућу са стакленим зидовима. Положај западног света је далеко од идеалног. Прошле недеље је Москву посетио познати енглески аналитичар, велики специјалиста за берзе, Мич Фајерштајн, аутор књиге Понзијева планета (Понзи је био Мавродијев амерички претходник). Пребројавши укупне дугове Запада и бројних других, дошао је до закључка да само САД дугују свету и својим суграђанима 700 трилиона. долара. Још гора је ситуација у низу европских земаља и Јапану. И сваким даном ситуација је све гора. Само је криза 2007-2008, према ММФ-у, „појела” америчку економију до 4,4 трилиона. долара (иначе, ово је 35% БДП-а)! Америчка економија има мање механизама за превазилажење криза. М. Фирестеин убедљиво доказује да је западни свет гигантска финансијска пирамида!
Да, споља све изгледа дивно, али путници Титаника, сат времена пре катастрофе, такође су себе сматрали најсрећнијим. Мало је вероватно да ће акције Русије пореметити ову нестабилну равнотежу, али активне акције Кине, која је услед неке више силе желела да прода купљене записе америчког трезора за 1,27 билиона долара, може умногоме да промени слику света. Неки стручњак је упоредио Кину са коцкаром који је победио казино, али не зна како да освојене жетоне претвори у новац. Кинези су добро свесни колико је глобални финансијски систем крхак.
И време је да размислимо о могућим последицама. Зна се чему такве катастрофе доводе: треба што даље и брже отпловити од бродова који тону, левак ће усисати све споре.
Изненадићете се, али смо ми родили зелено чудовиште примамљивог имена ДОЛАР. И ми смо били ти који смо изградили (па, или допринели томе) најглобалнију пирамиду која се зове Сједињене Америчке Државе.О чему причам, питате се? Па, рећи ћу вам највећу отворену тајну 20. века.
Пре 70 година, јула 1944. године, у малом америчком граду Бретон Вудсу одржана је Међународна монетарно-финансијска конференција. Окупиле су се 44 државе (укључујући СССР) које су имале највећу тежину у светској економији. И основао Међународни монетарни фонд (ММФ) и придружену Међународну банку за обнову и развој (ИБРД).
И почели су да размишљају како да обнове светски економски систем. Енглеска је у рушевинама, њена фунта је сва у ратним позајмицама и кредитима. Француска је слична. Чизма совјетског војника куца на Немачку, а Швајцарска је превише заглибила у играма са нацистима.
Тада се испод стола појављује пројекат из САД. Ослањао се на златни стандард (фиксна цена за овај метал - 35 долара по трој унци). Тако је долар постао светска резервна валута. Проглашено је да национална валута Сједињених Држава није гора од злата. У чувеном Форт Ноксу до 1949. године било је ускладиштено 21,8 хиљада тона злата које је припадало Сједињеним Државама. Централне банке низа других европских земаља такође су радије чувале своје злато тамо. То је још 9,3 хиљаде тона, што је чинило око 75% светског злата. Трговање златом се одвијало само на међудржавном нивоу и само у доларима.
САД и западне земље су толико хтеле да СССР буде у њиховом тиму да су при уласку у фонд били спремни да направе јединствене изузетке за нас, а посебно да дозволе да се допринос у злату задржи у земљи, а не да се извози! Пре 1. децембра 1945. овај споразум је требало да буде ратификован. Али при уласку у организације морали смо да доставимо много података који карактеришу нашу економску ситуацију. И било је тешко. А ми прећутно нисмо ратификовали документа.
Американци су курс држали вештачки и кад год би цена злата почела да расте, натоварили су златом бомбардер Б-29 и послали га у Лондон, у Банку Енглеске, преко које су интервенисали.
Дакле, долар је постао резервна валута, али је остао „парохијалан”. Користиле су га централне банке када су плаћале злато, али је широко коришћено само у Сједињеним Државама.
Дошла је 1956. година. мађарски догађаји. СССР је, с правом страхујући од употребе санкција од стране Американаца и да би избегао блокаду средстава на рачунима америчких банака, одлучио да их пресели у Европу. Валута је стављена на рачуне Московске народне банке у Лондону. (Моснарбанка, као енглеско правно лице, није била предмет санкција против СССР-а.) Моснарбанка је 28. фебруара 1957. године преко Лондонске трговачке банке издала кредит од 800 хиљада долара. Овај безначајни износ у доларима био је први пут да је узет и откупљен изван америчког банкарског система.
Део валуте Моснарбанка је послала другој совјетској страној банци – париској Еуробанци, која је имала телекс адресу „Еуробанк”. А долари које је Еуробанка пласирала на финансијско тржиште Европе прво су се звали Еуробанк долари, а затим су почели да се зову кратко – евродолари.
Банкари су одмах увидели предности новца ван домашаја америчких Федералних резерви, а тржиште евродолара почело је нагло да расте. Убрзо су се и амерички финансијери активно укључили у операције са евродоларима, што је доносило више прихода. Након што су у организацију кретања долара широм света укључене и офшор банке, евродолар је коначно прешао било каква ограничења.
Речено је да ће се ово тржиште ипак формирати. То је тако, као и, наравно, чињеница да би Америка пре или касније била откривена. Али у сваком случају постоји Колумбо. И испоставило се да је СССР.
Године 1964. износ долара изван Сједињених Држава био је једнак износу америчких златних резерви. Систем је био разбијен. А 1965. године француски председник Шарл де Гол захтевао је да се долари које је акумулирала француска централна банка размене за злато. Америчка влада је то раније радила ригорозно. У замену за 750 милиона долара Француска је добила 825 тона злата. Французи су себи оставили доларске резерве само на нивоу „радних биланса“. После Француске, Немачка, Канада, Јапан и друге земље изразиле су жељу да размене доларе за злато. Све ово очигледно није ојачало долар. Као резултат тога, америчке златне резерве су се за кратко време преполовиле и крајем 60-их година износиле су 8,6 хиљада тона. Тада су стандард и обавезно право замене долара за жути метал делимично морали да буду напуштени. . 1968. године тржиште злата је подељено. Државним монетарним властима је било дозвољено да тргују између себе само по некадашњој, званичној цени злата, док је куповина и продаја на слободним тржиштима била забрањена, осим продаје нове производње од стране земаља произвођача злата. Приватна тржишта би сада могла слободније да раде.
У мају 1971. немачка централна банка, Бундесбанка, објавила је да престаје да мења доларе за марке. 6. маја 1971. затворена су девизна тржишта Немачке, Холандије, Белгије, Аустрије и Швајцарске. Када су поново отворени, Француска је грађанима забранила све валутне трансакције, дозвољавајући им да их обављају само преко Банке Француске, а Немачка је најавила прекид свих односа бренда са било којом другом валутом.
САД су биле принуђене два пута (1971. и 1973. године) да смање садржај злата у долару, односно, у ствари, обезвређују га. У августу 1971. администрација председника Р. Никсона укинула је конверзију долара у злато по званичном курсу. Бретонвудски споразум је мртав.
Испоставило се да није безбедно имати посла са доларом. Сваки окружни суд у САД може да се умеша у геополитику и да упадне у ваше рачуне. И не само у америчким банкама. Све трансакције у доларима пролазе кроз амерички банкарски систем и, стога, могу бити блокиране. Чак и ако извршите уплату из града Сарапула у град Сердобск.
Долари који су припадали СССР-у су више пута хапшени. И стога би се чинило да би у овом случају операцију повлачења Русије из доларске зоне требало спровести брзо, као довођење љубазних људи у Симферопољ.
Али данас је долар средство међународне трговине, неопходно је да земље продају своју робу и купују другу. Наша земља продаје све сировине за доларе или евре, док су купци руске нафте и гаса принуђени да их купују. Када ћемо сами да купимо нешто у другим земљама (опрему у Немачкој, јабуке у Кини, грађевинаре у Украјини), окрећемо се доларима. А за коришћење свог новца, САД увек имају гешефт – на крају крајева, оне заправо добијају огромне бескаматне дугорочне кредите.
Пошто су се добро сместили, Американци можда неће много размишљати и, практично без страха од инфлације, пуштају у оптицај све нове партије необезбеђених хартија.
Поред тога, током 1990-их и 2000-их, Руси су постали највећи светски власници готовинских долара (не рачунајући Сједињене Државе). Почетком 2000. године више од 40% готовинских долара извезених из САД и више од 10% укупних долара у оптицају (укључујући готовину у САД) налазило се у Русији. Називали су различите износе - од 40 до 100 милијарди долара. Долар је чинио око 80% вредности целокупне новчане масе у Русији.
До маја 2010. обим готовинске стране валуте у оптицају (првенствено америчких долара и евра) није се много смањио и износио је приближно 40-45 милијарди америчких долара, али је то већ било само 20-22% укупне готовине. До сада се велики број кредита издавао у доларима, Руси такође држе многе депозите у страној валути.
Прво што пада на памет: ако желимо да се заштитимо, ово је максимално ограничење циркулације готовинског долара, прелазак банака у рад са становништвом искључиво на рубље.
Важна иницијатива је стварање сопственог система платних картица, наравно, ако се његовим организаторима не пружи прилика да пројекат претворе у пилану. У Русији постоје и два практично подједнако ефикасна система за међубанкарска плаћања: Централна банка и Сбербанка, тако да прелазак на њих практично неће захтевати додатна капитална улагања.
Морамо бити спремни на могуће искључење руских банака из веома погодног међубанкарског система за пренос информација и плаћање СВИФТ. Иако је реч о међународном систему, али технологија је патентирана у САД, након догађаја од 11. септембра 2001. године, ЦИА и Министарство финансија САД добили су потпун приступ његовим информацијама, наравно, у најбољој намери. Штавише, постојао је преседан – пре две године планирано је да се иранским банкама забрани да обављају послове помоћу овог електронског система. Да, и постоји СВИФТ центар у Белгији, сумњиво близу седишта НАТО-а.
Шта може да чека Русију? Можда замрзавање њених златних и девизних резерви. Састоје се од депозита у страним банкама, хартија од вредности трезора и злата у облику стандардних полуга. Хвала Богу, совјетска влада 1944. није послала своје злато у Форт Нокс, а оно није доступно за санкције. За разлику, иначе, од немачког. Немачка, као земља која је изгубила значајан део златних резерви, ставила га је у САД и сада има озбиљних проблема са његовим располагањем.
Од 1. фебруара 2014. године ниво међународних резерви Русије износио је 498,9 милијарди долара.Удео злата у њој је 2004. године износио 4,9%, последњих година је порастао на 8,4%. Земље ЕУ имају око 50%.
До недавно, Русија је држала 138,6 милијарди долара резерви у обвезницама трезора које је емитовао Фед, што је зарадило нешто више од 2%. Али почетком марта смо се ослободили ових хартија од вредности од 104 милијарде долара. Ово је мање од 1% укупног обима америчких трезора, али раније није било таквих преседана. Још није јасно да ли су ове хартије од вредности продате или премештене у други депозитар далеко од америчких регулатора, али ипак... Кажу и да су од тих ослобођених средстава откупљене акције једног броја руских стратешких предузећа које су појефтиниле. То би било добро вести.
У сваком случају, време је да размислите о питању како да обезбедите своје резерве, гром је ударио. Пре Првог светског рата, Државна банка Руске империје успела је да повуче своје девизне депозите из немачких банака. Да, ево најбогатији руски милијардер Алишер Усманов недавно је повукао своје стране инвестиције ван опасности.
Једно од главних достигнућа долара била је његова трансформација почетком 1970-их у валуту у којој се обављају обрачуни у трговини нафтом. Сједињене Државе су тада обезбедиле огроман профит једноставним штампањем долара, а потражња је нагло порасла 1973. са порастом цене нафте. Ово је толико профитабилан посао да чим су Ирак и Либија покушали да почну да тргују нафтом не за доларе, па онда знате... А сада је и Русија објавила да ће куповати 500 хиљада барела нафте дневно од Ирана у замену за испоруку робе, заобилазећи обрачун у доларима.
Сада би важан циљ Русије требало да буде пренос свих уговора о трговини сировинама за рубље. Нека се купци обрате руским банкама или Московској берзи за куповину руске валуте. Следећи задатак, до сада тешко изводљив, јесте укључивање у процес размене нафте. Чињеница је да удео трансакција са набавком нафте и нафтних деривата чини само 1-2% од укупног броја трансакција извршених на таквој берзи. Све остало су операције са виртуелном нафтом. Овде раде трговци нафтом и берзански шпекуланти. Три велике светске берзе раде нон-стоп, а ми, као и други велики произвођачи нафте, имамо мали или никакав утицај на овај процес.
Кажу да не треба бацати камење у кућу са стакленим зидовима. Положај западног света је далеко од идеалног. Прошле недеље је Москву посетио познати енглески аналитичар, велики специјалиста за берзе, Мич Фајерштајн, аутор књиге Понзијева планета (Понзи је био Мавродијев амерички претходник). Пребројавши укупне дугове Запада и бројних других, дошао је до закључка да само САД дугују свету и својим суграђанима 700 трилиона. долара. Још гора је ситуација у низу европских земаља и Јапану. И сваким даном ситуација је све гора. Само је криза 2007-2008, према ММФ-у, „појела” америчку економију до 4,4 трилиона. долара (иначе, ово је 35% БДП-а)! Америчка економија има мање механизама за превазилажење криза. М. Фирестеин убедљиво доказује да је западни свет гигантска финансијска пирамида!
Да, споља све изгледа дивно, али путници Титаника, сат времена пре катастрофе, такође су себе сматрали најсрећнијим. Мало је вероватно да ће акције Русије пореметити ову нестабилну равнотежу, али активне акције Кине, која је услед неке више силе желела да прода купљене записе америчког трезора за 1,27 билиона долара, може умногоме да промени слику света. Неки стручњак је упоредио Кину са коцкаром који је победио казино, али не зна како да освојене жетоне претвори у новац. Кинези су добро свесни колико је глобални финансијски систем крхак.
И време је да размислимо о могућим последицама. Зна се чему такве катастрофе доводе: треба што даље и брже отпловити од бродова који тону, левак ће усисати све споре.
информације